Sparkalkylator Deluxe

Sveriges mest exakta sparkalkylator?

MyDividends

Verktyg för din utdelningportfölj

Global Multi Strategy

Flest aktier vinner?

z2036 Global Future

Värdeutveckling 3 år

z2036 Global Dividend 1.2xL

Värdeutveckling sen 2015-08-07

z2036 Global Dividend Xtreme

Värdeutveckling sen 2016-10-03

z2036 Small Cap

Värdeutveckling 3 år

2018-02-22

#uppesittarkväll februari 2018

Dags för löning imorgon vilket innebär #uppesittarkväll!

Familjens månadssparande placeras i portföljen Global Dividend 1.2xL så kategorin utdelningsaktier ligger föga förvånande bra till även denna månad.

Då långa räntan stigit på senare tid så har utdelningsstrategier tagit lite stryk vilket inte är så konstigt. Jag är i tron om att räntan inte blir så mycket högre och på sikt vara fortsatt relativt låg. Med utgångspunkt från det så fortsätter jag att investera i utdelningsaktier.


Portföljen har en trevlig utdelningskalender och många fina utdelningsmånader året om.


Jag har tre inköpskandidater denna månad som alla har god direktavkastning och förväntad utdelningstillväxt (se graf ovan):

  • Ett innehav som ligger bra till denna månad är Axfood som jag plockade in nyligen. Ocykliskt, bra belåningsvärde och en fin direktavkastning på 4,6% lockar till ökning.
  • Unilever är ett annat relativt ocykliskt innehav med många fina varumärken som kom in med en hyfsat årsrapport nyligen. Handlas till P/E 18 och med en direktavkastning på ca 3,5 %. Bolaget guidar om tillväxt på 3-5 % för 2018 och balansräkningen tycker jag ser rätt ok ut utöver ett fint kassaflöde.
  • Slutligen så tror jag risk/reward är god i kanadensiska Enbridge Income Fund som handlas till drygt 8 % DA och envisas med att fortsätta guida om god utdelningstillväxt.
Vad köper du denna månad?

Disclaimer

Finansiella instrument kan både öka och minska i värde. Det finns en risk att du inte får tillbaka de pengar du investerar. Innan du investerar i en aktie bör du själv läsa på fakta och bilda dig en egen uppfattning.

2018-02-18

Tenbagger?

Drömmer du som jag om att någon av dina aktier ska bli en "tenbagger" så småningom?

Begreppet myntades av Peter Lynch som skrev "...made ten times your money" i sin berömda bok One up on Wall Street. Jag tolkar det som 10 gånger din initiala insats, dvs om du startar på 100 så blir det en tenbagger när du når 1000 (10 x 100). En del gör en annan tolkning om det handlar om 1000% av din initiala insats vilket ger 1100 vid ett startvärde på 100 eller 11 gånger insatsen. Jag håller mig till min tolkning tills vidare i alla fall.

Sannolikt måste du vara en tålmodig investerare för att uppnå en tenbagger till rimlig risk men hur lång tid är realistiskt?
Lyckas du hitta en aktie som har en årlig förräntning på 15 % så tar det drygt 17 år innan du gjort 10 x pengarna. Börsen kanske ligger på max 10 % årligen över tid så det gäller att vara en skicklig stockpicker om du ska hitta aktier som avkastar 15 % men det är långt ifrån omöjligt tror jag.

Har vi inom familjen Thelenius några tenbaggers?

Tyvärr har vi inga tenbaggers än men ett gäng twobaggers och ett par threebaggers har vi faktiskt.

Knowit216%Threebaggers
CellaVision204%
Activision Blizzard163%Twobaggers
Nolato145%
HiQ118%
Netflix118%
Data Respons112%
Amazon109%
Paradox101%
Microsoft100%

Återstår att se om det blir några tenbaggers tills slut men med lite tålamod finns det nog en viss chans tror jag. Siffrorna ovan har jag hämtat från mina nätmäklare och utdelningar är inte medräknade då de än så länge är marginella totalt sett. Det vore riktigt trevligt om det byggdes in funktionalitet för detta men tills vidare får man nog räkna fram det själv.

Har du några "baggers"?

Disclaimer

Finansiella instrument kan både öka och minska i värde. Det finns en risk att du inte får tillbaka de pengar du investerar. Innan du investerar i en aktie bör du själv läsa på fakta och bilda dig en egen uppfattning.

2018-02-14

Wirecard - cash is not king?

Ett sätt att hitta nya (och förhoppningsvis bättre) case är att kika på vad duktiga fondförvaltare har för innehav i sina fonder. I detta avsnitt av bloggaren Jan "RikaTillsammans" Bolmesson så intervjuas förvaltarna bakom fonden Coeli Global Select. Riktigt bra och intressant avsnitt som ger råg i ryggen för oss som gillar globala aktiestrategier.

När man hör förvaltarnas entusiasm och att de uppenbart verkar duktiga så kan man ställa sig frågan om man själv som glad amatör ska hålla på med stockpicking.


Men efter en jämförelse hur det gått de senaste tre åren sen jag startade min globala strategi så tror jag att det kan vara värt att fortsätta ett tag till :-)

Ett innehav som diskuterades i avsnittet och som jag kikat på innan vid ett tillfälle är tyska Wirecard AG
"Wirecard AG is one of the world’s leading independent providers of outsourcing and white label solutions for electronic payment transactions. The Wirecard Group has been supporting companies in accepting electronic payments from all sales channels. A global multi-channel platform bundles international payment acceptances and methods, supplemented by fraud prevention solutions. When it comes to issuing their own payment instruments in the form of cards or mobile payment solutions, Wirecard provides companies with an end-to-end infrastructure, including the requisite licenses for card and account products." källa: http://ir.wirecard.com/websites/wc/English/1000/about-wirecard.html
En global jätte inom infrastruktur för betallösningar med andra ord. I Sverige så är vi långt framme avseende kontantfria betalningar men utomlands tycks det finnas en stor marknad kvar att växa i och där känns det nog vettigt att satsa på ett bolag enligt principen "hinkar och spadar" istället för "guldet".

På bolagets estimat för 2018 så handlas aktien på P/E 34 men för efterföljande år så tycks förväntad vinsttillväxt ligga på över 20 % så i ljuset av det kanske värderingen ändå är rimlig. Kassaflödet ser fint ut liksom balansräkningen som jag förstår det.

Hursom så plockade jag in bolaget idag i min portfölj Global Future istället för Atlas Copco. Inget fel på Atlas men Wirecard känns som ett bättre case för portföljens tillväxtstrategi. Atlas finns kvar i mina utdelningsportföljer tills vidare oavsett.



Vad tror du om Wirecard?

Disclaimer

Finansiella instrument kan både öka och minska i värde. Det finns en risk att du inte får tillbaka de pengar du investerar. Innan du investerar i en aktie bör du själv läsa på fakta och bilda dig en egen uppfattning.

2018-02-11

Global Future: P/E-mania!

För mina utdelningsportföljer så använder jag min värderingsmodell zYG-score som stöd för att hitta köpvärda aktier. Men för min tillväxtorienterade portfölj Global Future så fungerar modellen sämre då många innehav inte ger utdelning så vad kan jag då använda istället?

Ett populärt värderingsmått är det klassiska P/E-talet, dvs kurs genom vinst per aktie. Det är knappast perfekt på något sätt men är ändå ett slags relativt mått som kan ge viss vägledning om värdering.

Med anledning av detta så har jag lagt en timme på att räkna ut P/E-talen för mina innehav för innevarande år och efterföljande två. Jag har använt estimatdata från 4-traders, Introduce och Avanza. Estimat är givetvis mer eller mindre kvalificerade gissningar så du får ta resultatet med en stor nypa salt.

Men först en liten presentation av nuläget i portföljen då jag har gjort några små förändringar:


Sen sist så har jag minskat i Facebook och ökat i Savaria, "hissbolaget". Vidare så sålde jag av Mekonomen som kom med halvtrist rapport och jag plockade in Resurs istället.

Som synes ovan så är sektorfördelningen hyfsat jämn vilket känns tilltalande tycker jag.

Nåväl, P/E var huvudsyftet med inlägget och spänn fast säkerhetsbältet för här kommer en tabell över portföljens P/E-tal och beräknad vinsttillväxt:


AktiePEy1PEy2PEy3
Apple13,712,211,7
ABB22,518,915,7
Alphabet24,821,118,0
Amazon165,690,651,3
Atlas Copco18,917,416,1
Atea17,014,912,8
Activision Blizzard51,041,230,9
Alibaba44,133,925,6
Boule32,822,320,5
Boston Pizza16,016,016,0
Check Point19,117,515,1
Data Respons15,413,012,2
Walt Disney13,913,913,0
Facebook24,319,916,4
Firefly24,320,518,0
Fondia28,016,915,3
Fortnox58,938,226,0
HDFC Bank28,423,119,1
HiQ20,518,916,5
Coca Cola Femsa20,321,019,7
3M21,619,718,8
Microsoft46,522,119,5
Netflix92,959,539,8
NetEase19,416,512,5
Paradox46,538,733,2
Pandora10,79,78,5
Resurs10,39,79,3
Savaria39,528,122,7
Thermo Fisher28,424,719,7
Unilever18,517,515,3
Xylem25,121,720,1
Zooplus422,9157,581,6
Global Future43,128,521,6
Vinsttillväxt51,6%31,6%
Förbehåll för felregistrering

Jag har viktat varje innehavs P/E-tal och totalt hamnar portföljen på 43 för innevarande år! Knappast något som passar killarna i Kvalitetsaktiepodden. Tittar man framåt utifrån estimaten så ser det mer sansat ut framåt även om det knappast kan klassas som en värdeportfölj i någon klassisk mening tror jag.

Förväntad tillväxt är uppskruvad så att det vill till att bolagen levererar för att värderingen ska hålla i sig. Gör de det så borde det bli en fin kursutveckling (allt annat lika...) att se fram emot. Någon multipelexpansion kan jag knappast räkna med på dessa nivåer tror jag.

Köper du Global Future på P/E 43? Vad har din portfölj för viktat P/E?

Disclaimer

Finansiella instrument kan både öka och minska i värde. Det finns en risk att du inte får tillbaka de pengar du investerar. Innan du investerar i en aktie bör du själv läsa på fakta och bilda dig en egen uppfattning.

2018-02-07

Toyota: Och bilen går bra!

Vi har nu haft vår "nya" (årsmodel 2015) Toyota Auris Touring Sports Hybrid i snart en månad och jag är mycket nöjd och imponerad än så länge. Utöver "lull-lull" som backkamera och bluetooth så är jag imponerad över hur smidigt hybridtekniken fungerar och passar min "eko-körning". Bensinmätaren rör knappt på sig trots många småsträckor i kyla. Eko-körning till trots så finns det ett powerläge som ger bra med kraft och acceleration vid behov. Kanske är det nyhetens behag men än så länge är jag en mycket nöjd bilägare i alla fall.

Familjen Thelenius "nya" bil

Vad har då detta med aktier att göra?

Jo Toyota kom in med en stabil rapport i igår för Q3. Bolaget skruvar upp sina prognoser med ca 10 % för helåret 2018 även om en hyfsad del beror på valutaeffekter som jag förstår det. God försäljning och ökade marginaler är en bra kombi oavsett och ett P/E på runt 11 är ganska ok tycker jag. Direktavkastningen är ca 3 % och utdelningar sker halvårsvis i juni respektive december.


Jag har en liten post sen ett tag tillbaka i portföljen Global Dividend Xtreme och passade på att öka lite trots den allmänna börsfrossan vid tillfället (tisdag kväll).

Framtiden för bilindustrin över tiden kan man fundera över men jag tror Toyota ligger bra till även om jag säkert är färgad av mina positiva erfarenheter som märkestrogen bilägare.

Köper du bilaktier och vilken i så fall?

Disclaimer

Finansiella instrument kan både öka och minska i värde. Det finns en risk att du inte får tillbaka de pengar du investerar. Innan du investerar i en aktie bör du själv läsa på fakta och bilda dig en egen uppfattning.

2018-02-04

Exit?

Att köpa aktier är enkelt (för mig i alla fall) men att sälja är lite svårare tycker jag.

När jag köper aktier så är det normalt med en "tills vidare"-horisont, dvs buy-and-hold. Undantag finns i ett fåtal fall då tidshorisonten är/varit kortare som exempelvis i SAS Pref, Mekonomen och Staples.

Men om ett långsiktigt innehav presterar dåligt och utsikter framåt ser tveksamma ut, ska du då göra en exit?


En fördel med mina extremt diversifierade portföljer är att det inte gör så ont att ta en exit då andelen av ett innehav ofta är relativt låg totalt sett. Men baksidan kan även vara att man låter förlorare vara kvar lite för länge då de ändå inte spelar så stor roll för totala utvecklingen.

Med facit i hand (i skrivande stund) så borde jag gjort en exit i HM för länge sedan.


Bolaget har sedan länge (bilden ovan tagen för ett år sedan) varit svalt i min "heatmap" och även legat lågt i mitt bubbeldiagram. Att behålla ett bolag utifrån argument som "kvalitetsaktie" och "fint bolag" räcker nog inte i slutändan även i facit inte finns än i detta fall.

Helt usel på exits är jag nog inte alltid då jag släppte Ratos och Telia i hyfsad tid när dess (utdelning)utsikter framåt började se tveksamma ut.

Att ha en gräns för stop-loss är ett sätt att mekaniskt göra sig av med förlorare men vilken nivå den ska ligga på är inte enkelt att veta tycker jag. Sätter du den för snävt så kommer det medföra ökade courtagekostnader och att du missar en återhämtning av aktien sen.

Jag lutar nog mer åt att du ska analysera dina innehav löpande och ställa dig frågan hur det ser ut framåt. Ser det mörkt ut för ett innehav utifrån på din strategi är det nog läge att göra en exit.

Ska man då göra en exit från aktiemarknaden om det ser allmänt mörkt ut för tillgångsslaget? Denna typ av marknadstajming är nog snäppet svårare jämfört med att tajma en enskild aktie så det är inget för mig. Min strategi är att vara fullt investerad i aktier som jag tror ger bra risk/reward på längre sikt i första hand.

När gör du en exit?

Disclaimer

Bildkällor: Pixabay, z2036

Finansiella instrument kan både öka och minska i värde. Det finns en risk att du inte får tillbaka de pengar du investerar. Innan du investerar i en aktie bör du själv läsa på fakta och bilda dig en egen uppfattning.

2018-02-01

Månadsrapport januari 2018

Januari har passerats och det är dags för årets första månadsrapport.

Börsmånaden startade starkt men har mot slutet bjudit på lite av varje för min del.

Jag har numera 4 portföljer i min globala multistrategi och så här har de presterat under januari:

#1 - Global Future


Förra årets vinnare fortsätter att tuffa på och har inlett med nästan 5 % uppgång. Jag jämför mig numera mot en utvald samling globalfonder och en fin ledning så här långt i alla fall.

Jag har gjort ett byte under månaden från MeVis till Pandora. Då jag fick tillbaka en liten skvätt källskatt så räckte det till en liten ökning i Data Respons som kom med en stabil årsrapport tycker jag.

#2 - Small Cap

Min lilla småbolagsportfölj har också startat bra med drygt 4 % upp och dubbelt upp jämfört med jämförelsefonden Carnegie Småbolagsfond. Inga transaktioner har skett under månaden.

#3 - Global Dividend Xtreme

Min mest extrema utdelningsportfölj ligger på drygt 0,5 % uppgång och strax efter globalfonderna.

Tro det eller ej men har faktiskt minskat med 3 innehav då jag sålt av HM, Intrum samt Southern Company. För pengarna köpte jag SAS Pref för hela slanten så att jag har kvar en relevant andel efter inlösen.

#4 Global Dividend 1.2xL


Min belånade utdelningsportfölj vill inte riktigt sätta fart så det kanske är dags att se över den ett varv?

Under månaden har jag sålt av HM och Intrum. Vidare så har jag minskat i Microsoft, 3M och Atea för att plocka in Pandora, Europris samt även här öka i SAS Pref samt i Main.

Månadens förlorare


Klädbolagen har det tufft och KappAhl toppar jumboplatsen denna månad med.

Månadens vinnare


Bland vinnarna är det kul att se att Vina Concha äntligen rör på sig!

Framåt?
Även om jag får utdelningar veckovis så ser jag fram emot lite större utdelningar nu när säsongen drar igång.

En allmän rekyl på världens börser hänger i luften men då jag är hopplös på tajming så ligger jag kvar fullinvesterad tills vidare.

Hur har din januari varit?

Disclaimer

Finansiella instrument kan både öka och minska i värde. Det finns en risk att du inte får tillbaka de pengar du investerar. Innan du investerar i en aktie bör du själv läsa på fakta och bilda dig en egen uppfattning.

2018-01-30

Prisa *** här kommer (käll)skatteåterbäringen!

Idag upptäckte jag något mycket trevligt när jag kikade på depåerna under lunchen och kunde konstatera att jag hittade en insättning av en ny typ, nämligen UTL KUPSKATT ÅTER.


Så detta avser alltså återbetalning av den utländska källskatten på utländska utdelningar jag betalat under 2015 hos Nordnet. Efter en snabb beräkning i Excel kunde jag även konstatera att jag fick tillbaka 100 % vilket förstås känns bra!

Då jag endast (!?) hade två depåer igång 2015 (Global Dividend 1.2xL och nuvarande Global Future) så var det för dessa som återbetalningarna var aktuella för.

Nu väntar jag med spänning hur det går med källskatten för de depåer familjen har hos Avanza och hur stor andel som kommer att betalas tillbaka.

Har du fått tillbaka utländsk källskatt för 2015?

Disclaimer

Bildkällor: Pixabay, Nordnet


Finansiella instrument kan både öka och minska i värde. Det finns en risk att du inte får tillbaka de pengar du investerar. Innan du investerar i en aktie bör du själv läsa på fakta och bilda dig en egen uppfattning.

2018-01-29

SAS Pref - ett kassaalternativ?

Så har äntligen (!?) dagen kommit då SAS påkallat inlösen av preferensaktier. Som jag misstänkte så har de inte råd att lösa in alla på en gång utan 7 stycken per 10-tal du äger (avrundat nedåt) är föremål för obligatorisk inlösen. Du hittar bolagets pressmeddelande här.

En liten skvätt preffar blir alltså kvar om du inte säljer alla dina över börsen senast den 7:e februari. Inlösenkursen är fastställd till 526,53 SEK. Om vi tänker oss att preffen kommer att handlas runt nivån för inlösenkursen så kommer kvarvarande preffar att ha en direktavkastning på ca 9,5 %.

Givet att bolaget inte hamnar i finansiellt blåsväder i närtid så lär de återstående preffarna lösas in så fort som möjligt men sannolikt senast om ett år då utdelningen annars höjs automatiskt.

Då bolaget till skillnad från en del andra preffar, tycks betala upplupen utdelning så torde den effektiva årsräntan bli runt 9,5 % oavsett när nästa inlösen påkallas (se detta pressmeddelande).

Detta ger att preffen skulle kunna ses som ett mindre kasst "kassaalternativ" kan jag tycka.



Kan du tänka dig att parkera eventuell kassa i SAS preferensaktie?

Disclaimer

Finansiella instrument kan både öka och minska i värde. Det finns en risk att du inte får tillbaka de pengar du investerar. Innan du investerar i en aktie bör du själv läsa på fakta och bilda dig en egen uppfattning.

2018-01-28

Månadens aktie: Glitter och glamour

Det är dags för årets första Månadens aktie och för min dotter Ebba (13) att fylla på sin "snöboll" som hon kallar sin aktieportfölj. Temat för månaden är varor inriktade mot konsumenter i segmentet "glitter och glamour".

Efter lite snabb efterforskning i Avanzas utbud av aktier så hittade jag till slut följande kandidater:

#1 - Interparfums 
Det fransknoterade bolaget har en stor samling av varumärken inom parfym.


Relativt volatila kursrörelser senaste året men har gått starkt sen de släppte rapporten för Q3. Handlas till P/E 35 och 1,5 % direktavkastning. Bolaget är skuldfritt och estimat på tillväxt tycks ligga på 15 % så det finns ett visst hopp om att de växer i den relativt höga värderingen tänker jag.

Nackdelen med att handla franska aktier är att det tillkommer en transaktionsskatt på 0,3 % utöver courtage och växlingsavgift.

#2 - Salvatore Ferragamo


Det italienska bolaget har ett bredare sortiment av smycken, lädervaror, kläder och parfymer bland annat.


Småtrist kursutveckling senaste året så vad kan då detta värderas till?

Handlas till P/E 28 och 1,8 % direktavkastning. Även detta bolag tycks vara skuldfritt och det finns en förväntan på en tillväxt över 20 %. Även italienska aktier har en transaktionsskatt men den är lite lägre och tycks vara 0,1 %.

#3 - Pandora
Det danske smyckesbolaget tror jag att många av er läsare redan känner till.


Svag ettårstrend och står vi inför en vändning eller fortsatt utförsbacke?

Handlas till modesta P/E 10 och finfina 6 % i direktavkastning. Bolaget har en skuld på ca 20-40% av EBITA som jag förstår det och man kan gissa på en tillväxt på ca 8 % tror jag.

Vad väljer Ebba?

Nummer 2 och 3 ser svaga ut, jag tar den första, Interparfums!

Hur gick det 2017?


Ebbas portfölj presterade något sämre än både globala indexfonder och svenska börsen 2017.


Portföljens CAGR ligger totalt på goda 15,57 % sen start vilket ändå får anses vara bra i alla fall.

"Snöbollen" ökar sakta men säkert även om Ebba inte kan klassas som utdelningsinvesterare som sin pappa.

---

Kan denna Månadens aktie bli en gyllene investering måntro?

Disclaimer

Bildkällor: Bolagen webbplatser, Grafer från Avanza


Datakällor: 4-traders och Avanza

Finansiella instrument kan både öka och minska i värde. Det finns en risk att du inte får tillbaka de pengar du investerar. Innan du investerar i en aktie bör du själv läsa på fakta och bilda dig en egen uppfattning.

2018-01-24

#uppesittarkväll januari 2018

Då var det dags för årets första #uppesittarkväll och tillika månadssparande.

För min del blir det lite enklare numera då jag avvecklat en portfölj och numera fokuserar månadssparandet till endast en portfölj, nämligen Global Dividend 1.2xL.


Utifrån mitt bubbeldiagram ovan så har en del "bollar" rört sig högerut vilket visar på ökad direktavkastning. Detta betyder inte att de är köpvärda per automatik utan det handlar ofta om att det finns orosmoln med i bilden.

Jag gillar mer att hålla mig i mitten där vi hittar både anständig direktavkastning och förväntad tillväxt. Mina tre kandidater denna månad blir Main (se gärna bloggaren Ruters analys), Pandora och Enbridge. De två första ligger bäst till då det nog inte räcker till en post för alla tre bolagen denna månad.


Andelen i portföljens olika sektorer är ganska jämnt fördelad vilket jag tror är bra ur långsiktig diversifieringssynpunkt.


Balansen mellan direktavkastning och förväntad tillväxt är också ganska jämn och hävstången ger en zYG på drygt 11.

Vad köper du denna månad?

Disclaimer

Finansiella instrument kan både öka och minska i värde. Det finns en risk att du inte får tillbaka de pengar du investerar. Innan du investerar i en aktie bör du själv läsa på fakta och bilda dig en egen uppfattning.

2018-01-21

Global Funds - Aktiva vs. Passiva?

För snart tre månader sen skapade jag en portfölj i syfte att få ett "index" att jämföra mina globala aktiestrategier mot. Portföljen består av 6 globalfonder med initial lika vikt.

Tre månader är en kort tid i dessa sammanhang men hur har det då gått hittills?


Som synes är det extremt jämnt mellan fondportföljen (grönt) och min aktieportfölj Global Future (grått). Utöver fondportföljens goda avkastning så är det mest imponerande inslaget den låga volatiliteten tycker jag.


Förvisso har aktiemarknaden i stort haft en historiskt låg volatilitet senaste året men 6 % standardavvikelse imponerar!


Portföljen består av 3 aktiva och 3 passiva globalfonder. Den totala årliga avgiften ligger på 1 % vilket innebär att ungefär 0,25 % har belastat värdeutvecklingen sen starten.

Coeli Global Select är vinnaren så här långt med drygt + 7 % i värdeutveckling. I botten hittar vi "smart beta"-fonden PriorNilsson Smart Global som ligger på + 1,7 % för samma period.

Utöver att kunna jämföra sitt egna aktiesparande mot fonderna så är det intressant att följa hur de aktivt förvaltade står sig mot de passiva. Summerar vi ställningen så här långt så blir det:

Coeli 7,05 + Didner & Gerge 3,28 + Lancelot 3,06 = 13,39 (aktiva)

SPP 3,96 + LF 3,81 + PriorNilsson 1,71 = 9,48 (passiva)

Aktiva vs. Passiva 1-0 med andra ord! Tänker att det kan vara spännande att följa upp detta kvartalsvis och se hur det går i "matchen" framöver.

Vilken fond hade du valt?

Disclaimer

Finansiella instrument kan både öka och minska i värde. Det finns en risk att du inte får tillbaka de pengar du investerar. Innan du investerar i en aktie bör du själv läsa på fakta och bilda dig en egen uppfattning.

2018-01-18

Global Future - "tyskdanskt byte"

Mitt så kallade fyndköp i MeVis visade sig kanske inte vara tillräckligt genomtänkt även om jag knappast är känd för djupanalyser och tålamod i sammanhanget köp av en aktie.

Då framtiden för bolaget kanske innehåller för stort inslag av förhoppning och då den enskilt största kunden håller på att fasa ut sig själv så valde jag att sälja med 0-resultat exklusive transaktionskostnader häromdagen.

Istället har jag nu plockat in Pandora även i framtidsportföljen då marknaden gav tummen upp efter kapitalmarknadsdagen.

Så portföljen har fått lite större vikt mot Consumer och således mindre mot MedTech:


Jag är nöjd med såväl geografiska bredden såväl som med sektorfördelningen som jag tror på framåt relativt världsindex.

Vad väljer du? Världsindex eller Global Future?

Disclaimer

Finansiella instrument kan både öka och minska i värde. Det finns en risk att du inte får tillbaka de pengar du investerar. Innan du investerar i en aktie bör du själv läsa på fakta och bilda dig en egen uppfattning.

2018-01-15

Sparkalkylatorn i podden Kapitalet

Till nya såväl som trogna läsare, välkommen till min blogg z2036!

Att kunna bidra med inspiration till långsiktigt sparande ligger mig varmt om hjärtat.

Mitt främsta bidrag i ämnet kanske är mina Sparkalkylatorer och det är extra kul när de blir uppmärksammade och framför kommer till användning i olika sammanhang.


När Jacob Bursell, personen bakom en utav mina favoritpoddar, Kapitalet hörde av sig nyligen så tvekade jag inte en sekund att tacka ja till att vara med i ett poddavsnitt. Ämnet var pengamaskin och hur du kan använda min Sparkalkylator i det sammanhanget. Du hittar avsnittet nedan:



Nätmäklare och banker har sina varianter av sparkalkylatorer men de är fortfarande lite väl förenklade och tar inte hänsyn till skatt, avgifter och kontoform vad jag har sett. Mina sparkalkylatorer ger ökad precision i beräkningarna så att resultatet blir något mer realistiskt i matematisk mening åtminstone. Det som kvarstår oavsett val av sparkalkylator, är problematiken med att förutse framtida avkastning och på kort sikt är felmarginalen sannolikt hög varav övrig precision kanske blir av mindre betydelse. Men allt annat lika är det knappast någon nackdel att räkna så exakt som möjligt utifrån de antagande man måste göra.

Vill du veta mer om Sparkalkylatorerna så hittar du relaterade inlägg här.

Har du frågor? Skriv en kommentar nedan så ska jag försöka svara så snart jag kan. Du hittar även mycket frågor och svar i kommentatorsfältet under själva Sparkalkylator Deluxe.

God avkastning på dig och lycka till med ditt eventuella långsiktiga sparande!

Disclaimer

Finansiella instrument kan både öka och minska i värde. Det finns en risk att du inte får tillbaka de pengar du investerar. Innan du investerar i en aktie bör du själv läsa på fakta och bilda dig en egen uppfattning.

2018-01-14

Gott & Blandat

Mina söndagsinlägg är de jag normalt sett lägger mest tid på och är även de som brukar vara populärast bland er läsare om jag utgår från besöksstatistiken och antal kommentarer.

Men idag söndag så blir det "endast" ett litet svep över händelser i närtid, lite som mina veckorapporter som jag skrev förut. Anledningen till detta är att jag i närtid kommer att publicera ett inlägg i anslutning till att jag kommer att medverka i ett medialt sammanhang (cliffhanger!) och då får det duga med ett "enklare" inlägg tills dess.

Så här kommer lite Gott & Blandat:

disclaimer: Lång Cloetta

Två av mina tyska innehav höjde sina utdelningar nyligen.

Först har vi TUI som höjde med drygt 3 % till €0,65. Bolaget guidar om fortsatt tillväxt och detta innehav känns bra att ha i en väldiversifierad portfölj. Jag sätter lite offensivt €0,69 för nästa år. På nuvarande nivå så handlas TUI till 3,6 % direktavkastning.

Sedan har vi Siemens som även de slog till med en liten höjning med 2,8 % till €3,7 vilket ger 3 % direktavkastning. Jag sätter €3,8 för nästa år.

---

Utdelningar dimper ner i mina depåer som förväntat och året har inletts bra i det avseendet. Att få utdelningar veckovis är inget självändamål som garanterar bra totalavkastning men ack så kul!

Faktum är att jag minskat antal utdelningar i och med att sålde av min bilportfölj i veckan men fortfarande har jag strax under 400 utdelningar på årets schema!

Utdelningar så här långt (utifrån från de innehav som jag fortfarande äger):


---

Corus Entertainment kom in med en rapport i veckan som inte var underhållande och marknaden straffade aktien rejält. Av det jag kan bedöma så tycker jag inte utdelningarna ser hotade ut i närtid men minskade intäkter är förstås inte bra på något sätt. Får fundera över innehavets framtid då detta kan bli en surdeg i portföljen.

---

Taskig tajming kan man nog säga att mitt köp av Pandora får bokas på. Att ligga back 15 % efter knappt en veckas innehav är en dålig start onekligen. Nåväl, jag behåller tills vidare då det kommer en kapitalmarknadsdag och rapport framåt och man kan hoppas på aktieägarvänliga händelser i och med dessa.

---

Activision Blizzard bröt $70 i fredags och stängde nära ATH. Blir riktigt spännande att syna Q4-rapporten som kommer den 8:e februari. Då detta innehav väger tungt i barnens portföljer (sonen ligger + 170 %!) och i min framtidsportfölj så är det bara att tacka och ta emot.

---

Ska bli riktigt kul med Q4- och årsrapporterna framåt då utdelningar för 2018 lär föreslås (räkenskapsåret 2017). Jag har mina estimat redo och får se hur många "rätt" det blir.

---

Hur har din vecka varit?

Disclaimer

Finansiella instrument kan både öka och minska i värde. Det finns en risk att du inte får tillbaka de pengar du investerar. Innan du investerar i en aktie bör du själv läsa på fakta och bilda dig en egen uppfattning.

2018-01-10

Minskar USA, ökar Norden

Vilken start på börsåret! Är det sista euforifasen vi ser nu eller hur många våningar till ska vi fortsätta uppåt?

Jag tycker att det är svårt att tajma marknaden och gillar att ha full exponering mot aktier i mina portföljer över tiden. Däremot känns vissa omallokeringar av aktier meningsfullt att prova ibland om man tycker sig se lite obalans i värderingarna. Så igår gjorde jag en liten sådan omallokering i min portfölj Global Dividend 1.2xL med betoning på liten.



Två av portföljens bästa innehav har fått värderingar som är väldigt höga i ett historiskt perspektiv nämligen Microsoft och 3M. Två väldigt fina bolag som gör många rätt på alla sätt så då kan man fråga sig om det är vettigt att minska i dessa?

Då portföljen har en uttalad utdelningsstrategi och bolagens direktavkastning letat sig under 2 % så tycker jag det kan vara läge att minska något då även övriga värderingsparametrar är historisk höga.


Kvar blir det ändå relevanta andelar för respektive bolag som synes.

Passade även på att minska lite i norska Atea då jag vill att Microsoft ska vara största innehav i portföljen fortfarande.

Vad har jag då köpt istället?

Pandora
Danska smyckesjätten som jag gjorde en "lynchning" på i somras.
Med ett P/E på knappt 13, guidad tillväxt och sannolikt fina utdelningar så kanske risk/reward inte är så tokig? Kanske en mindre viktig datapunkt men kul att det tycks ha sålts bra inför det kungliga bröllopet i Storbritannien.

Europris
Norges svar på Jula/Ö&B handlas till 6 % direktavkastning och med ett P/E på knappt 14.


Retail kanske ska ha en lägre värdering för närvarande men just kategorin lågpris och otympliga varor kanske kan klara sig väl mot näthandeln? Kommer vi att köpa Lambi eller WC-anka från AliExpress eller Amazon med?

Tror du att det var en vettig omallokering totalt sett?

Disclaimer

Finansiella instrument kan både öka och minska i värde. Det finns en risk att du inte får tillbaka de pengar du investerar. Innan du investerar i en aktie bör du själv läsa på fakta och bilda dig en egen uppfattning.